10月18日，第五屆復旦大學普惠保險與創新論壇成功舉辦。論壇上，復旦大學許閑教授團隊發布《2025年城市定制型商業醫療保險（惠民保）知識圖譜》報告，系統梳理了惠民保市場的最新進展、特定高額藥品目錄建設及高質量發展路徑，為商業健康保險與國家健康戰略協同提供了重要數據支持和前瞻思考。

報告顯示，截至2025年7月31日，全國累計推出313款地方性惠民保產品，2025年新增產品9款，市場增速為2.96%?；菝癖Ｊ臧l展，市場格局正從“增量擴張”轉向“存量優化”的高質量發展階段，產品格局“傳統主導、多元并進”，傳統型惠民保在正常運營產品中占比超八成。運營方面，2023-2024年，正常運營產品占比下降約7.5個百分點，2024-2025年7月微降約1.2個百分點，當前正常運營產品維持在202款，基本盤趨于穩定。新上線產品“雙輪驅動”，一方面向湖北十堰、內蒙古呼和浩特等下沉市場加速覆蓋，另一方面在已有市場深耕，如廣東新增普惠重疾險產品，廣西上線“守護?！毕盗兄丶搽U產品。

特藥保障是惠民保重點創新領域，全國平均每款惠民保產品覆蓋41種特藥、28種適應癥。169款基礎版傳統惠民保產品中超80%涵蓋特藥責任，以惡性腫瘤為核心，拓展至罕見病及多種疾病治療領域。藥企層面，羅氏、信達等企業藥品參與度高。國內特藥目錄以創新抗腫瘤藥為核心，海外特藥目錄在19個省市落地，罕見病藥品目錄涵蓋黏多糖貯積癥等高費用疾病。此外，惠民保覆蓋CAR - T治療藥品，納入港澳藥械通藥品等地區特色目錄，部分地區還納入本土創新藥械，形成產業與民生良性互動。

報告指出，當前惠民保產品設置的負面清單和免責條款，主要聚焦于工傷、生育、第三方責任、境外就醫、未經醫保結算、美容整形、違法犯罪、特藥使用限制等方面。定價機制上，產品從單一定價向差異化定價轉變，141款基礎版產品采用單一定價，平均價格95元，較2021年上漲，差異化定價基于年齡、健康等因素。保障責任方面，近半數產品提供多版本選擇，70款產品有兩個版本，7款有三個版本，廣東省多款產品設計了住院及在線問診醫療費用補償加油包。國家金融監督管理總局發布通知，為惠民保健康發展指明方向，但惠民保未來仍面臨科學厘定費率等挑戰。

國家金融監督管理總局近期發布的《關于推動城市商業醫療險高質量發展的通知》，明確提出規范銷售行為、鼓勵產品創新與差異化定價，為惠民保的健康發展指明了方向。報告指出，惠民保的未來發展仍面臨挑戰，如何科學厘定費率、合理設置免責條款、有效防范風險和逆向選擇，是保障產品長期穩健運行的關鍵。隨著市場基本盤的穩定、產品創新的加速與監管政策的完善，惠民保正迎來高質量發展的新階段，將持續為我國多層次醫療保障體系的構建貢獻重要力量。